2008年巴西鋼鐵業(yè)的競爭力研究

　　巴西鋼鐵業(yè)的改革始于20世紀70年代。這一時期，巴西鋼鐵業(yè)正處在擴大鋼鐵產(chǎn)能的發(fā)展階段。1970年巴西的鋼產(chǎn)量為540萬噸，占世界鋼鐵總量的0.9%，世界排名第18位。到1980年，巴西的鋼產(chǎn)量提高到1530萬噸，占世界鋼產(chǎn)量的2.1%。70年代，巴西鋼鐵業(yè)加大了引資規(guī)模。盡管外國投資大量涌入，但國有企業(yè)在巴西鋼鐵工業(yè)中的作用在70年代達到頂峰，僅國家控股的巴西賽得公司(Siderbras)就占巴西鋼鐵業(yè)總投資的75%。而私人公司只占少量投資，主要是蓋爾道集團(Gerdau)和危拉雷斯集團(Villares)，它們分別生產(chǎn)和經(jīng)營碳鋼棒材及其他特殊鋼材。

　　20世紀80年代，由于國內(nèi)需求疲軟，巴西鋼鐵業(yè)開始轉向國際市場，巴西開始向鋼鐵凈出口國轉變。80年代巴西鋼年消費量在800萬—1200萬噸之間，而1983年最蕭條時，國內(nèi)需求下滑至760萬噸。巴西鋼鐵業(yè)開始尋求增加出口。除了生產(chǎn)板坯的圖巴朗冶金公司服務國內(nèi)市場外，其余的鋼鐵企業(yè)均轉向出口。1984年，巴西成為世界第4大鋼鐵凈出口國，僅次于日本、比利時、盧森堡和德國。但巴西出口的鋼鐵產(chǎn)品主要是低附加值半成品，而發(fā)達國家占據(jù)了國際高附加值成品鋼材市場。

　　1990年，巴西開始實施鋼鐵工業(yè)私有化改革。首先對小型鋼鐵公司實施私有化改革；然后對米納斯吉拉斯黑色冶金公司(Usiminas)、國家黑色冶金公司(CSN)等大型鋼鐵公司實施私有化。小公司私有化的重要結果是增加了蓋爾道集團對碳鋼市場的控制。蓋爾道集團通過收購幾家小型鋼公司的股份，鞏固了其在特殊鋼材制品市場的地位。而大型鋼公司私有化后，卻出現(xiàn)了極其復雜和不穩(wěn)定的所有制結構，如Previ基金、巴西布拉德斯科銀行(Bradesco)、淡水河谷礦業(yè)公司(CVRD)等都是幾家大型鋼公司的主要持股人，它們往往同時持有幾家鋼廠股份，國家黑色冶金公司和巴西淡水河谷礦業(yè)公司還出現(xiàn)交叉控股局面，一旦出現(xiàn)拋售股份的行為，就會引起大型企業(yè)的動蕩。這主要與巴西私有化的方式有關，巴西是唯一采用拍賣方式實施鋼鐵企業(yè)私有化的國家，而世界其他國家往往則采用招標或公開發(fā)行股票的方式。

　　私有化對巴西鋼鐵業(yè)影響很大，主要表現(xiàn)為投資水平的恢復、產(chǎn)品結構合理化和生產(chǎn)率的提高。巴西鋼工業(yè)曾經(jīng)歷了兩個投資繁榮期：第一次出現(xiàn)在1974—1983年，這是由于國有企業(yè)的建立和擴張形成的，這個時期的年平均投資達到20億美元以上；然而在1984—1993年間，年平均投資一度下降至4.76億美元；第二個投資繁榮期是1994—1998年，年平均投資達到14.6億美元。這個時期的投資目標發(fā)生了改變，即從初級生產(chǎn)轉向提高生產(chǎn)率的全連鑄以及增加產(chǎn)品附加值的軋鋼和鍍層生產(chǎn)線。整個90年代有48%的投資在軋制領域，擴展了產(chǎn)品結構。這意味著，巴西鋼鐵業(yè)正在經(jīng)歷質變的發(fā)展階段。20世紀90年代，巴西鋼鐵業(yè)的生產(chǎn)率明顯增加，這主要是由于全連鑄技術的推廣和新型私有管理模式的引入。巴西90年代的粗鋼產(chǎn)量達到2500萬噸，雇員由1990年的13.2萬人縮減到1998年的6.3萬人；每年的人均產(chǎn)鋼由158噸提高到423噸。

　　2002年以來，巴西進入了第三個投資繁榮期。在這個階段，巴西鋼鐵業(yè)的發(fā)展出現(xiàn)了3個特點：(1)產(chǎn)品結構的擴展。在鍍鋅鋼、扁平鋼、特殊鋼等企業(yè)引入新的生產(chǎn)線，產(chǎn)品結構日漸豐富，且出口鋼產(chǎn)品的附加值較高；(2)鋼鐵業(yè)重組提高了產(chǎn)業(yè)集中度；(3)從最初的吸引外資轉向國際化經(jīng)營。這一切都表明，巴西鋼鐵業(yè)的競爭力得到了較大的提升(見表1)。

　　二、巴西鋼鐵業(yè)競爭力的國際比較

　　(一)產(chǎn)能、需求和出口能力的國際比較

　　2007年巴西成為世界第9大鋼鐵生產(chǎn)國，其鋼產(chǎn)量占世界鋼產(chǎn)量的比重為2.5%；巴西是新興發(fā)展中大國之一，由于近年來經(jīng)濟持續(xù)向好，國內(nèi)鋼材需求量迅速增長，鋼材人均消費需求量不斷提高，進一步促進了巴西鋼鐵產(chǎn)量的增長；2005年巴西已經(jīng)成為世界第4大鋼鐵凈出口國，每年出口鋼材和半成品(主要是板坯)約1000萬噸(見圖1)。

　　1.產(chǎn)能

　　巴西鋼鐵工業(yè)有較好的基礎，裝備基本上實現(xiàn)了現(xiàn)代化。2006年以來，巴西鋼鐵產(chǎn)能逐漸擴大。2006—2007年，巴西鋼鐵總產(chǎn)量增加了9.3%(見圖2)。其中，圖巴朗黑色冶金公司(CST)年均增產(chǎn)了250萬噸，蓋爾道公司年均增產(chǎn)150萬噸，國家黑色冶金公司年均增產(chǎn)扁平材450萬噸，蒂森·克虜伯(ThyssenKrupp)巴西公司年均增產(chǎn)500萬噸，米納斯吉拉斯公司年均增產(chǎn)600萬噸。2007年，巴西鐵產(chǎn)量占全球總量的19%，居世界第一位；鋼產(chǎn)量占2.5%，居世界第9位(見表2)。根據(jù)巴西鋼鐵協(xié)會的預測，2008年巴西粗鋼產(chǎn)量將達3760萬噸，增長10.8%。

　　2007年，巴西政府在其“加速經(jīng)濟增長計劃”中提出了巴西鋼鐵業(yè)發(fā)展規(guī)劃，在2008—2012年期間，巴西鋼鐵業(yè)計劃投入289億美元，使年產(chǎn)鋼量提高到6600萬噸。到2013年，巴西將成為世界上第4大產(chǎn)鋼國，僅次于中國、日本和美國。此外，為鼓勵出口，將巴西鋼鐵產(chǎn)品工業(yè)稅從5%降至零，從而增強了巴西鋼鐵產(chǎn)業(yè)的國際競爭力。

　　2.需求

　　產(chǎn)能的擴大必須要由需求來推動。眾所周知，由于中國、印度等新興發(fā)展中國家經(jīng)濟迅猛發(fā)展，自2002年以來，國際市場上對鋼鐵原料及半成品的需求急劇增長。不僅如此，巴西鋼鐵協(xié)會的最新統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，巴西國內(nèi)的鋼鐵需求也很旺盛(見圖1和圖3)。2007年巴西國內(nèi)鋼鐵需求增長了8%左右。其中，成品板材銷售量從2006年的1030萬噸增至1210萬噸，同比增長17.3%。這主要是因為以汽車、造船和建筑業(yè)為主的下游產(chǎn)業(yè)的擴張拉動了巴西國內(nèi)的鋼鐵需求。其中，汽車制造業(yè)是巴西國內(nèi)最大的板材消費者，2007年巴西汽車產(chǎn)量同比增幅達10%以上。這刺激了巴西高附加值鋼材如冷軋卷和熱浸鍍鋅板的需求增長。2007年，巴西政府決定擴大巴西國家石油公司(Petrobas)的船運能力，其第一階段的擴張計劃將在未來4年中消費中厚板40萬噸，因此自2007年以來，巴西國內(nèi)中厚板的需求呈現(xiàn)強勁增長態(tài)勢。除了板材產(chǎn)品之外，巴西國內(nèi)長材銷售量也明顯增加，2007年長材銷售量同比增長了16.8%。

　　根據(jù)巴西鋼鐵協(xié)會的預測，巴西國內(nèi)鋼材需求量還有很大的上升空間，未來4—5年內(nèi)，巴西國內(nèi)的鋼材人均消費需求量將從目前的100多千克增至200多千克。這將刺激巴西鋼鐵產(chǎn)量的持續(xù)增長。

　　目前，巴西鋼鐵公司正在紛紛實施大規(guī)模擴產(chǎn)計劃。巴西國家黑色冶金公司的兩家年產(chǎn)能450萬噸的板坯廠預計分別在2010年和2011年投產(chǎn)，該公司還計劃新建第3家板坯廠，投產(chǎn)后年產(chǎn)能將達300萬噸；蒂森·克魯伯公司計劃提高巴西板坯廠產(chǎn)能，2009年3月投產(chǎn)后，年產(chǎn)能將增加500萬噸。安賽樂(Arcelor)巴西公司也在著手進行熱軋和鍍鋅產(chǎn)能的擴建項目，項目建成后，將分別增加200萬噸和25萬噸的熱軋和鍍鋅年產(chǎn)能。安賽樂—米塔爾(Arcelor Mittal)公司也在巴西實施大規(guī)模擴產(chǎn)計劃，計劃將巴西圖巴朗鋼廠(Tubarao)的年產(chǎn)能從500萬噸提高至750萬噸，該項目于2008年初開工建設，2010年竣工。

　　3.出口

　　巴西是世界第4大鋼鐵產(chǎn)品出口國(見表3)，其鋼鐵產(chǎn)品的41%用于出口，每年出口鋼材和半成品(尤其是板坯)約1000萬噸(見表4)。2006年，鋼鐵和冶金業(yè)的出口額占巴西出口總額的11%，為巴西社會創(chuàng)造了45萬個直接就業(yè)崗位和200萬個間接就業(yè)崗位。

　　2007年，雖然產(chǎn)量提升了，但由于國內(nèi)需求旺盛，為了優(yōu)先滿足內(nèi)需，巴西減少了鋼鐵產(chǎn)品的出口量。其中，板材出口量為290萬噸，同比減少了23.6%；板坯出口量降至360萬噸，降幅為2.2%；小方坯和大方坯的出口量大幅減少了26.9%。

　　(二)產(chǎn)業(yè)集中度的國際比較

　　所謂產(chǎn)業(yè)集中度，是指在某一行業(yè)生產(chǎn)某產(chǎn)品，產(chǎn)量排名前幾位企業(yè)的產(chǎn)量之和與該行業(yè)總產(chǎn)量之比。它表明在產(chǎn)品市場上的地位高低和對市場支配能力的強弱。按照產(chǎn)業(yè)集中度的高低，可將產(chǎn)業(yè)的市場結構劃分為4類：產(chǎn)業(yè)集中度大于等于70%的是寡頭壟斷型市場；大于等于40%的是集中競爭型市場；大于等于20%的是低集中競爭型市場；小于20%的是分散競爭型市場。實踐證明，鋼鐵產(chǎn)業(yè)只有在寡頭壟斷的市場環(huán)境中才能形成較強的國際競爭力。

　　根據(jù)2007年世界各主要鋼鐵生產(chǎn)國產(chǎn)能排名前3位的鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)的數(shù)據(jù)計算出產(chǎn)業(yè)集中度：巴西的鋼鐵產(chǎn)業(yè)集中度在世界排名第1，為94.4%(見表5)。這說明，巴西鋼鐵行業(yè)進一步提高產(chǎn)能的潛力較大，具有較強的行業(yè)控制力和全球競爭力。相比之下，中國鋼鐵業(yè)的產(chǎn)業(yè)集中度則太低，僅為15.2%。

　　為了提升國際競爭力，近年來，以印度米塔爾(Mittal)鋼鐵公司為代表的世界大型鋼鐵企業(yè)通過全球整合，與同行業(yè)企業(yè)或與上下游行業(yè)企業(yè)結成戰(zhàn)略聯(lián)盟，以提高行業(yè)集中度、擴大生產(chǎn)規(guī)模、提升產(chǎn)業(yè)鏈控制力(即與上游資源供應商討價還價能力甚至是定價能力)、行業(yè)控制力和全球競爭力。

　　巴西是鋼鐵上游資源豐富的國家，近年來大量外國鋼鐵企業(yè)紛紛在巴西投資建廠。例如，2007年，中國寶鋼和巴西淡水河谷礦業(yè)公司合資成立了寶鋼—維多利亞鋼鐵公司，計劃于2009年上半年開工，2011年底建成投產(chǎn)；日本新日鐵公司(Nippon)斥資84億美元用于巴西投資建廠計劃，包括在旗下巴西米納斯吉拉斯冶金聯(lián)合公司新建2座大型高爐，雙方還計劃合資經(jīng)營汽車板廠，使汽車板年產(chǎn)能增至90萬噸；日本住友金屬工業(yè)公司(Sumitomo Metal Mining Co.)也透露將與法國瓦盧雷克集團(Vallourec)攜手合作，在巴西建立1家合資管材公司，預計粗鋼年產(chǎn)能為100萬噸。這意味著未來巴西鋼鐵業(yè)的產(chǎn)業(yè)集中度還將進一步提高。

　　(三)成本的比較

　　巴西擁有豐富且高品質的鋼鐵生產(chǎn)的上游資源，其鐵儲量居世界前列，已探明鐵礦砂儲量為650億噸，其產(chǎn)量和出口量居世界第2位；鈾礦、鋁礬土和錳礦儲量居世界第3位。此外，還有較豐富的鉻礦和鎳礦(見表6)。因此，巴西生產(chǎn)的鋼鐵產(chǎn)品具有他國不可比擬的低成本優(yōu)勢，其中鐵礦石和板坯最具國際競爭力。根據(jù)巴西鋼鐵協(xié)會的數(shù)據(jù)，巴西生產(chǎn)的每噸板坯的成本只需200—240美元，比世界其他國家和地區(qū)的平均成本(300—350美元)低60—150美元。這種成本優(yōu)勢使巴西能夠在日趨激烈的國際市場競爭中保持其競爭力。

　　由于原料成本和勞動力成本大大低于世界平均水平，巴西鋼鐵企業(yè)每噸鋼鐵的運營總成本比世界平均水平低94美元(見表7和表8)。相比之下，中國由于海運費、能源及其他原材料、工人工資以及匯率上漲等綜合因素，鋼鐵生產(chǎn)成本不斷上升，已經(jīng)逐步失去了在國際市場上的低成本競爭優(yōu)勢。

　　根據(jù)全球最具權威的鋼鐵市場和企業(yè)調(diào)查分析機構——世界鋼鐵動態(tài)協(xié)會(WSD)的數(shù)據(jù)，2007年8月由巴西運往中國的鐵礦石運費同比增長了76%，達到每噸62.9美元；由澳大利亞運往寶山港的鐵礦石運費同比增長了77.7%，達到每噸22.7美元。2007年上半年，中國進口鐵礦石的綜合平均到岸價為每噸74.64美元，同比上漲21.54%，僅此一項就使全行業(yè)的生產(chǎn)成本增加了188.94億元。2007年前8個月，中國平均每噸粗鋼生產(chǎn)成本比2006年上升了110美元，熱軋板材的平均生產(chǎn)成本由2006年的每噸370美元上升到480美元，遠遠高于2007年初全球熱軋板材平均成本440美元，喪失了原有的成本競爭優(yōu)勢。

　　(四)鋼鐵企業(yè)盈利能力的國際比較

　　一國鋼鐵行業(yè)競爭力的基礎是鋼鐵企業(yè)的盈利能力。最具盈利能力的鋼鐵企業(yè)通常大都集中在鐵礦石和煤礦儲量豐富的地區(qū)�？梢�，確保利潤的關鍵是通過高級縱向一體化，即與上游原料產(chǎn)業(yè)聯(lián)合，提高資源獲取能力；與下游生產(chǎn)與加工工廠聯(lián)合，拓展出口市場，從而增強企業(yè)的盈利能力。

　　根據(jù)著名研究機構：Integer Research發(fā)布的針對全球領先的55家鋼鐵生產(chǎn)商的最新報告《2007年鋼鐵經(jīng)濟透視》，排在盈利能力最強前10位的鋼鐵生產(chǎn)商幾乎都是俄羅斯、巴西和印度鋼鐵生產(chǎn)商，他們由于能夠以較低成本生產(chǎn)鋼材和鋼鐵半成品，盈利能力最強；而中國鋼鐵生產(chǎn)商的盈利能力則受到原料成本高漲的影響。

　　報告指出，由于2004年以來鐵礦石、焦炭和廢鋼的價格急劇上漲，鋼鐵公司不可能像以往那樣以適中且穩(wěn)定的價格購買到這些原料。鋼鐵生產(chǎn)商對上游一體化進行投資顯得越來越重要，因為只有這樣，鋼鐵生產(chǎn)商才能保證長期獲得廉價的原材料。因此，為了抑制生產(chǎn)成本的上升，保障企業(yè)利潤空間，鋼鐵行業(yè)出現(xiàn)了一系列鐵礦石和焦炭拓展項目，其中3家全球領先的鐵礦石生產(chǎn)商——必和必拓公司(BHP Billiton)、力拓礦業(yè)集團(Rio Tinto)和巴西淡水河谷礦業(yè)公司在這方面都處于領先地位。

　　而俄羅斯鋼鐵生產(chǎn)商則是通過收購海外下游部門進軍重要的出口市場(歐洲和北美地區(qū))，以確保和增強企業(yè)的盈利能力。謝韋爾(SeverStal)、耶弗拉茲(EVRAZ)和新利佩茨克(NLMK)等4家俄羅斯鋼鐵生產(chǎn)商就是遵循這個模式，它們在經(jīng)營利潤率方面都處于前10位。其中，新利佩茨克鋼鐵公司凈利潤率高達31%。

　　(五)鋼鐵企業(yè)競爭力的國際比較

　　與全球鋼鐵產(chǎn)量排名不同，全球鋼鐵廠競爭力排名是考察鋼鐵企業(yè)的擴張產(chǎn)能、利用技術的能力，以及應對所在地風險等各方面的綜合能力。2007年世界鋼鐵動態(tài)在評估世界鋼鐵企業(yè)競爭力時，除了考察上述3方面的能力之外，又增加了3個新的評估項目：即企業(yè)規(guī)模、企業(yè)是否在高速成長的市場區(qū)域、企業(yè)在成熟市場中的控制力。總的來說，具有以下特點的企業(yè)得到的評估值較高：(1)采取積極的經(jīng)營管理策略；(2)具有擴張產(chǎn)能的潛力；(3)產(chǎn)業(yè)鏈的整合。

　　根據(jù)世界鋼鐵動態(tài)協(xié)會發(fā)布的2007年世界鋼鐵企業(yè)競爭力排名，俄羅斯的鋼鐵巨頭謝韋爾鋼廠躍居第1位(2006年排名第4)，其平均權重值最高為793；韓國的浦項制鐵(POSCO)排名第2；剛剛合并完成的安賽樂—米塔爾鋼鐵公司(Arcelor Mitta)排名第3(2006年安賽樂和米塔爾重組前，競爭力分別排第13和第6名)；而寶鋼從2006年的第3位降到了第4位；巴西的蓋爾道鋼鐵公司排名第8，巴西國營鋼鐵公司排名第10(見表9)。

　　總體而言，日本、美國等鋼鐵發(fā)達國家以及巴西、印度等新興市場國家的企業(yè)競爭力排名均有所提升。這主要是由于經(jīng)濟的持續(xù)景氣致使當?shù)厥袌鲂枨笤鲩L較快，企業(yè)盈利能力增強；而中國鋼鐵企業(yè)的競爭力排名均有所下降(除鞍本鋼鐵集團外)。這與中國鋼鐵企業(yè)產(chǎn)能過剩和產(chǎn)業(yè)集中度下降有很大關系。